虞鸣

　　跟着6月末银行年中查核节点接近，冲量为冲刺成绩方针、备战抢占商场份额 ，年中多家银行纷繁推出短期高收益的查核产品理财和存款产品
，打响客户与资金的银行“争夺战”。

　　苏商银行特约研究员薛洪言对《证券日报》记者表明，推短银行在年中推出高收益理财和存款产品 ，期高中心原因是收益应对监管查核与内部运营方针压力。6月末作为要害时点，冲量存款规划直接影响查核成果。备战在利率下行、年中同业竞赛加重的查核产品布景下，经过短期进步产品收益率是银行最直接的“冲量”手法 ，能快速招引新资金流入 ，推短满意短期查核需求。期高

　　
。部分产品预期收益上涨。

　　记者在走访调查中发现，结构性存款商场成为部分银行发力的要点 。部分银行推出的结构性存款产品 ，利率较惯例产品明显上浮。以中信银行为例，该行近期推出的乐赢智信黄金挂钩人民币结构性存款，产品期限仅11天
，预期年化收益率区间为1%至2.4%；而该行其他同类型结构性存款产品，预期年化收益率区间为1%至2.25%，期限为30天。该行理财司理向记者表明 ，近期理财产品定价上调、收益率进步
，首要意图在于捉住月底窗口期，招引新客户、进步获客量 。

　　除结构性存款外，多家银即将发力要点转向理财商场 。部分银行代销的理财产品预期收益率明显进步 ，部分短期产品年化收益率更是打破4%关口 ，明显高于商场同类产品平均水平
。某城商行理财客户司理介绍道 ：“我行代销推出的‘悦稳（最低持有60天）2号’理财产品 
，归于固收类开放型产品  ，近一月参阅年化收益率达4.69%，自成立以来参阅年化收益率更是到达4.73%。” 。

　　南开大学金融学教授田利辉在承受《证券日报》记者采访时表明，近期银行密布发行高收益存款和理财产品，背面是年中查核压力与利率下行趋势的两层效果。为满意监管查核要求、安定存款规划，银行经过结构性存款 、短期理财产品等东西，以相对较高的收益招引客户资金 。

　　。警觉高收益背面的长时间危险 。

　　薛洪言以为，银行凭借高收益产品缓解短期资金压力的战略 ，虽能解当务之急 ，但其长时间危险不容忽视：首要，继续走高的负债本钱若无法与财物端收益构成有用匹配 ，将直接紧缩净息差 ，对银行中心盈余才能形成冲击；其次 ，这种竞赛形式易引发存款商场的无序博弈
，导致资金频频跨组织活动，恶性价格战不只打乱商场秩序 ，更会推高整个银行业的资金获取本钱；此外，过度依靠短期高息产品，或许弱化银行在客户服务
、产品立异等长时间竞赛力上的投入
，并隐含潜在的合规危险 ，如变相打破利率定价自律机制等。

　　薛洪言表明，关于银行进步存款和理财规划，除了进步收益这一手法外，可从多个维度构建战略 ：一是优化产品系统，环绕客户需求定制产品，继续丰厚产品货架；二是强化服务增值，经过财富办理咨询、定制化财物装备计划等进步客户黏性；三是拓宽获客途径 ，深化与企业、社区、渠道的生态协作；四是夯实品牌信赖 ，经过透明化产品信息发表、强化合规出售流程。

　　田利辉提示 ，关于投资者 ，购买银行理财产品需警觉三大危险 ：首要是收益不确定性危险，当时商场上大都产品选用非保本起浮收益形式，结构性存款因挂钩汇率、指数等标的 ，实践收益或许与预期存在较大误差；其次是活动性危险
，长时间限产品一般设有换回约束 ，一旦遇到突发资金需求，投资者或许面对财物变现困难或折价丢失；最终是信息不对称危险 ，投资者需注意区别“预期收益率”与“成绩比较基准”等概念 ，防止被误导。